baz baz baza

Ogniwa/składowe rynkowego systemu finansowego

Rynki finansowe, Instrumenty finansowe, Instytucje finansowe, Infrastruktura instytucjonalna i prawna

Funkcja transformacyjna pośredników finansowych Transformacja

kwot, walut, terminów, geograficzna, ryzyka, informacji

10/90

bank jest finansowany w 10% z kapitałów własnych, a w 90% z kapitałów obcych (depozyty klientów)

5/95

aktywa dochodowe (pracujące) stanowią 95% aktywów banków, a aktywa niedochodowe 5%

20/80

20% pieniądz gotówkowy M0, 80% pieniądz bezgotówkowy M1, M2, M3

75/25

75% instytucji finansowych to banki „ubankowienie”, 25% inni pośrednicy finansowi

70/30

Struktura finansowa gospodarki i przedsiębiorstw: UE: 70% kredyt bankowy/30% rynki finansowe

Wartość księgowa

(BVPS) = kapitał /liczba akcji - wartość aktywów netto spółki na akcję

Wartość rynkowa

cena akcji na rynku wtórnym

Zysk na akcję

(EPS) - iloraz zysku netto spółki oraz liczby akcji stymulanta

Dywidenda na akcję

(DPS) - iloraz zysku do podziału i liczby akcji stymulanta

Wskaźnik cena -zysk

(P/E) - iloraz ceny rynkowej akcji i zysku netto na akcję. destymulanta

Wskaźnik cena-wartość księgowa

(P/BV) - iloraz ceny rynkowej akcji i wartości księgowej na akcję. Destymulanta

Europejskie dyrektywy ostrożnościowe

– Bazylea III/IV – sektor bankowy, Solvency II – sektor ubezpieczeniowy, BRRD - sektor bankowy resolution

Wibor jest większy od Wibid

o 0,3 w ON, TN. i o 0,2 w pozostałych termianch

Stopa lomardowa jest

o 1 % wyższa od stopy depozytowej

stopa referencyjna jest o

o 0,5 niższa od lombardowej

Stopa redyskontowa jest

o 0,45 niższa od lombardowej

Stopa dyskontowa jest

o 0,4 niższa od lombardowej

Stopy od najwyższej do najniższej

lombardowa, dyskontowa weksli, redyskontowa weksli, referencyjna, depozytowa

WIBOR

(Warsaw Interbank Offered Rate) – roczna stopa procentowa, po jakiej bank jest skłonny udzielić kredytu innym bankom; istnieje od 1991 r(fixing)

WIBID

(Warsaw Interbank Bid Rate) – roczna stopa procentowa, którą bank jest gotów zapłacić za środki przyjęte w depozyt od innych banków; istnieje od lutego 1995 r.(fixing)

POLONIA

(Polish Overnight Index Average) - obliczana przez NBP jako średnia ważona oprocentowania niezabezpieczonych depozytów międzybankowych zawartych na termin O/N w danym dniu roboczym do godziny 16:30.

WIRON

Warsaw Interest Rate Overnight obliczany na podstawie transakcji depozytowych zawieranych przez instytucje finansowe i duże przedsiębiorstwa. od 2023